| Dynamisches Portfolio | Factsheet (Monatsultimo) |
- Portrait
- Portfolio
- Wertentwicklung
- Chancen & Risiken
Anlageprofil
Die Zusammenstellung vermögensverwaltender Dachfonds zu einem dynamischen Portfolio strebt die Erzielung einer attraktiven Wertentwicklung bei gegenüber den Aktienmärkten reduziertem Risiko an.
Das Portfolio hat eine weltweite Ausrichtung und ist über die vier enthaltenen aktiv verwalteten Dachfonds breit diversifiziert. Die moderne Vermögensverwaltung der Dachfonds ist überwiegend in Aktienfonds und untergeordnet in Rentenfonds, Mischfonds und Absolute-Return-Fonds investiert.
Die Fondsauswahl erfolgt nach der bewährten personenbezogenen Anlagephilosophie des Hauses Sauren "Wir investieren nicht in Fonds – Wir investieren in Fondsmanager" mit Fokus auf den Fähigkeiten der Fondsmanager. Darüber hinaus werden die Volumen-Rahmenbedingungen detailliert analysiert.
Portfolio
Gewichtung
| Sauren Absolute Return A | 15,0% | |
|---|---|---|
| Sauren Global Defensiv A | 20,0% | |
| Sauren Global Stable Growth A | 20,0% | |
| Sauren Global Growth A | 45,0% |
Portfolio vom 28.04.2023
- Rentenfonds (flexibel)5,7 %
- Rentenfonds Unternehmensanleihen2,1 %
- Aktienfonds Global0,7 %
- Aktienfonds Europa22,6 %
- Aktienfonds USA20,7 %
- Aktienfonds Japan3,3 %
- Aktienfonds Asien5,4 %
- Aktienfonds Frontier Markets0,7 %
- Aktienfonds Rohstoffe/Goldminen2,2 %
- Aktienfonds Long/Short3,4 %
- Global Macro Fonds2,1 %
- Absolute Return Fonds (Aktien)20,1 %
- Absolute Return Fonds (Renten)6,8 %
- Alpha-Strategie0,7 %
- Sonstiges0,3 %
- Liquidität2,9 %
Quelle: Sauren Fonds-Research AG
Aufgrund von Rundungsdifferenzen kann die Summe von 100 % abweichen.
Die größten Positionen vom 28.04.2023
| Brook European Focus Fund | 4,9 % | |
|---|---|---|
| HC Snyder US All Cap Equity Fund | 3,9 % | |
| Ennismore European Smaller Companies Fund | 3,6 % | |
| Eleva Euroland Selection Fund | 3,5 % | |
| Wellington Strategic European Equity Fund | 3,4 % |
Quelle: Sauren Fonds-Research AG
Wertentwicklung
Wertentwicklung vom 25.05.2023
Der Anleger möchte für 1.000,-- € Anteile erwerben. Bei einem Ausgabeaufschlag von 4,30% muss er dafür 1.043,-- € aufwenden. Die Bruttowertentwicklungsangaben (BVI Methode) beruhen auf den veröffentlichten Rücknahmepreisen des Dachfonds, welche bereits die auf Fondsebene anfallenden Kosten beinhalten, die Nettowertentwicklung berücksichtigt zusätzlich den Ausgabeaufschlag. Da der Ausgabeaufschlag nur zu Beginn anfällt, ist die Wertentwicklung im ersten Jahr reduziert. In den Folgejahren fällt kein Ausgabeaufschlag mehr an, so dass die Nettowertentwicklung nicht mehr gesondert als Balken im Diagramm angeführt wurde, da sie der Bruttowertentwicklung entspricht. Es können zusätzliche, die Wertentwicklung mindernde Kosten auf der Anlegerebene entstehen (z. B. Depotkosten). Der im Liniendiagramm nicht berücksichtigte Ausgabeaufschlag würde die Wertentwicklung niedriger ausfallen lassen.
Der Fonds weist auf Grund seiner Zusammensetzung / der für die Fondsverwaltung verwendeten Techniken erhöhte Wertschwankungen auf, d. h. die Anteilpreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume erheblichen Schwankungen nach oben oder unten unterworfen sein.
Frühere Wertentwicklungen sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.
Quelle der obigen Wertentwicklung: Sauren Fonds-Research AG
Kennzahlen vom 28.04.2023
| Volatilität | |
|---|---|
| 1 Jahr, täglich | 10,10% |
| 3 Jahre, monatlich | 11,09% |
| 5 Jahre, monatlich | 13,96% |
| Sharpe-Ratio | |
|---|---|
| 3 Jahre, monatlich | 0,76 |
| 5 Jahre, monatlich | 0,32 |
| Value at Risk | 10 Tage | 20 Tage |
|---|---|---|
| 95,0 % Konfidenzniveau | -3,10% | -4,38% |
| 99,0 % Konfidenzniveau | -4,38% | -6,20% |
| 99,9 % Konfidenzniveau | -5,83% | -8,24% |
Volatilität:
Die Volatilität ist ein Maß für die Schwankungsbreite der annualisierten Performance über einen bestimmten Zeitraum. Die Volatilität wurde auf Basis der historischen Fondspreise über den angegebenen Zeitraum berechnet. Für 1 Jahr wurden tägliche Kursdaten herangezogen, für 3 bzw. 5 Jahre wurde auf Basis der Fondspreise zum Monatsultimo gerechnet.
Sharpe-Ratio:
Die Sharpe-Ratio gibt den Mehrertrag an, der pro eingegangener Risikoeinheit (gemessen als Volatilität) gegenüber einer risikolosen Geldanlage erzielt wurde. Es ist also ein Maß dafür, wie stark das eingegangene Risiko mit Performance belohnt wurde. Bei der Ermittlung der Sharpe-Ratio wurde der 1-Monats-Euribor als Zinssatz zur Darstellung des Ertrags der risikolosen Geldanlage in der Berechnung berücksichtigt. Die Sharpe-Ratio trifft keine Aussage über die Höhe des eingegangenen Risikos. Die Sharpe-Ratio ist nur bei positiven Werten interpretierbar und verliert bei negativen Werten ihre Aussagekraft.
Value at Risk:
Der Value at Risk gibt als Risikomaß an, welcher Verlust mit einer vorgegebenen Wahrscheinlichkeit (Konfidenzniveau) innerhalb eines bestimmten Zeitraums nicht überschritten wird. Der Value at Risk wurde auf Basis der täglichen Fondspreise seit Auflage für das angegebene Konfidenzniveau und die Tage berechnet. Der Value at Risk trifft keine Aussage über die Höhe des Verlustes im Falle einer Überschreitung der vorgegebenen Wahrscheinlichkeit. Insofern kann der Value at Risk nicht als Indikator für den maximal möglichen Verlust verstanden werden.
Quelle: CleverSoft FondsDB & Sauren Fonds-Research AG
Chancen1
- Partizipation an den Wertsteigerungen der im Portfolio enthaltenen Anlageklassen
- Attraktive Wertentwicklung im Rahmen des jeweiligen Rendite/Risiko-Profils
- Mehrwert gegenüber dem Marktdurchschnitt aufgrund erfolgreicher Fondsmanagerselektion
- Aktives Dachfondsmanagement und laufende Überwachung der Portfoliopositionen
Risiken1
- Risiko des Anteilwertrückgangs aufgrund allgemeiner Marktrisiken (bspw. Kurs-, Währungs- oder Liquiditätsrisiken)
- Risiken aus den für den Dachfonds ausgewählten Zielfonds und dem Anlageuniversum in den Märkten für Aktien, Anleihen, Währungen oder Derivate
- Risiko erhöhter Kursschwankungen des Anteilpreises der Dachfonds (bspw. aufgrund Investition in Schwellenländer, Nebenwerte und spezifische Branchen oder des möglichen Einsatzes von Derivaten)
- Besondere Risiken von Absolute-Return-Strategien (bspw. aus Derivaten)
- Risiko, dass die Anlageziele des Dachfonds oder der Zielfonds nicht erreicht werden
1: Umfassendere Hinweise zu den Chancen und Risiken können dem aktuellen Verkaufsprospekt entnommen werden.
Diese Information stellt kein Angebot und keine Aufforderung zum Kauf von Investmentfondsanteilen dar. Hinweise zu Chancen und Risiken entnehmen Sie bitte dem aktuellen Verkaufsprospekt. Verbindliche Grundlage für den Kauf eines Fonds ist das Basisinformationsblatt (PRIIP-KID), der jeweils gültige Verkaufsprospekt mit den Vertragsbedingungen, dem Verwaltungsreglement bzw. den Anlagebedingungen, der zuletzt veröffentlichte und geprüfte Jahresbericht und der letzte veröffentlichte ungeprüfte Halbjahresbericht, die in deutscher Sprache kostenlos bei der Sauren Fonds-Service AG, Postfach 10 28 54 in 50468 Köln (siehe auch www.sauren.de) und bei der Verwaltungsgesellschaft IPConcept (Luxemburg) S.A., société anonyme (siehe auch www.ipconcept.com) erhältlich sind. Die Verwaltungsgesellschaft kann beschließen, die Vorkehrungen, die sie für den Vertrieb der Fonds getroffen hat, gemäß Artikel 93a der Richtlinie 2009/65/EG und Artikel 32a der Richtlinie 2011/61/EU aufzuheben. Weitere Informationen zu Anlegerrechten sind in deutscher Sprache auf der Homepage der Verwaltungsgesellschaft (https://www.ipconcept.com/ipc/de/anlegerinformation.html) einsehbar.